年底了，不少市民都在結算自己投資理財?shù)氖找�。然而，有些人只關注產品的實際收益率等問題，常常忽視了在獲得收益之后的繳稅問題。按照我國有關法律規(guī)定，投資者獲得的投資收益是要繳納20%的個人所得稅的。

　　所以，常常有市民抱怨，“本來收益就不多，還得繳稅，到手的收益就更少了。”其實，目前還是有幾種投資不收所得稅，可達到增加投資收益的目的，有些產品即使收稅，也可以通過一些辦法合理規(guī)避掉。

　　銀行理財產品須繳稅

　　王先生于去年年末在某銀行購買了一份一年期的外匯理財產品。前幾天產品到期，他去領取本金和收益時，發(fā)現(xiàn)收益比當初約定的比例少了一點。工作人員解釋說，收益中扣除了一部分利息稅。

　　根據(jù)稅法規(guī)定，個人所得稅中有一個稅目是“股息紅利所得”，應繳納收入所得20%的稅款。按照這一規(guī)定，外匯理財產品產生的收益也應該由銀行代扣代繳所得稅。銀行所有的理財產品都必須繳稅。

　　在目前的情況下，各銀行開始對小額賬戶收取手續(xù)費，再加上利息還要扣掉20%稅金，老百姓難免會心疼。因此，雖然可以投資的理財品種比較多，但是很多老百姓仍然把儲蓄作為主要的理財方式。

　　據(jù)一些理財師介紹，投資教育儲蓄是不錯的選擇。主要是投資者能享受兩大優(yōu)惠政策：一是根據(jù)國家規(guī)定，“對個人取得的教育儲蓄存款利息所得，免除個人所得稅”；二是教育儲蓄作為零存整取儲蓄，享受整存整取的利率。

　　國債風險小還可免稅

　　相比之下，國債風險幾乎為零，利率略高于同期的銀行存款。從較長一段時間來看，投資國債是比較合算的。

　　普通投資者可以選擇憑證式國債，由于該類債券不能上市交易、不能隨意轉讓，而且提前兌付時還要損失一部分利息，投資者一般到期才兌付。同時，還可以投資記賬式國債，根據(jù)市場利率及其他因素的變化判斷國債價格走勢，低價買進，高價賣出，在二級市場賺取記賬式國債買賣差價。

　　個人投資企業(yè)債券，無論是在一級發(fā)行市場還是在二級市場購買企業(yè)債券，持有到期后取得的利息收入，作為“利息、股息、紅利所得”繳稅項目，均應繳納20%的個人所得稅，稅款由兌付利息的機構負責代扣代繳。有時會出現(xiàn)企業(yè)債券的票面利率略高于國債的票面利率，但扣除稅款后的實際收益率反而低于后者的情況。

　　投資基金四種情況可免稅

　　而基金向個人投資者分配紅利、個人投資者購買基金獲得收益時不扣繳個人所得稅，因為基金獲得的股息、紅利以及企業(yè)債的利息收入，已經(jīng)由上市公司在向基金派發(fā)時代扣代繳了20%的個人所得稅。

　　資料顯示，目前，以下幾種情況都屬于暫不征稅的范圍：一是對投資者(包括個人和機構投資者)從基金分配中取得的收入，暫不征收個人所得稅和企業(yè)所得稅。

　　二是對個人和非金融機構申購和贖回基金單位的差價收入不征收營業(yè)稅。

　　三是對個人買賣基金暫不征收印花稅。

　　四是對個人投資者買賣基金獲得的差價收入，在對個人買賣股票的差價收入未恢復征收個人所得稅以前，也暫不征收個人所得稅。（本報記者 高薇 通訊員 常雅芳）